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Unilever va vendre ses activités de lessives aux Etats-Unis, Canada et à Porto Rico au fonds d'investissement Vestar pour 1,45 milliard de dollars.

Vestar va fusionner ses activités avec Huish Detergents, dans une nouvelle entreprise nommée The Sun Products Corporation (Sun Products)

New York, 28 juillet 2008 - Vestar Capital Partners, fonds international de capital investissement de premier rang, a annoncé aujourd'hui qu'il avait signé un accord définitif pour le rachat des activités de lessives d’Unilever aux Etats-Unis, Canada, et Porto Rico, qui comprend les marques Sunlight, Snuggle, Wisk et Surf pour 1.45 milliards de dollars. Vestar va fusionner ses activités avec Huish Detergents (acquise en avril 2007) dans une nouvelle entreprise nommée The Sun Products Corporation (Sun Products) dont les ventes annuelles s’élèvent à plus de 2 milliards de dollars.

Le prix de vente est une combinaison de 1,075 milliard de dollars en numéraire et d'actions préférentielles dans The Sun Products Corporation d'une valeur de 375 millions de dollars et l’opportunité de pouvoir acquérir ensuite jusqu'à 2,5% d'actions dans The Sun Products Corporation.

Huish est un producteur majeur de produits détergents, d’assouplissants et de produits d’entretien vendus sous des marques de distributeur ainsi que sous des noms de marques telles que Sun & White Rain.

Une fois la vente finalisée, Neil P.DeFeo, actuellement Directeur de la société Huish, deviendra PDG de la société Sun Products Corporation. Dan Huish, fondateur et Président de Huish , deviendra Président du conseil d’administration de la nouvelle société.

David P. Lundstedt, actuellement président et PDG de Huish, deviendra Président de la nouvelle entité, et sera sous l’autorité de Mr DeFeo. William H. Littlefiel, actuellement vice Président et General Manager des activités d’Unilever, rejoindra Sun Products Corporation en tant que Executive Vice President et General Manager des produits portant la marque. De plus, l’équipe de Management de Sun Products Corporation » sera composée de managers seniors provenant des deux sociétés.

La vente devrait être finalisée dans les prochains mois. Elle sera soumise à l’approbation réglementaire ainsi qu’aux conditions habituelles de ventes.

Cela fait plus de 20 ans que Vestar investit dans des sociétés de produits de consommation, telles que Remington, Prestone, Gold Toe, Bird Eye Food et Michael Foods. La fusion de ces deux entités crée ainsi une nouvelle société renforcée dans un marché Nord Américain de détergents en pleine expansion, a déclaré Daniel S.O’Connell, PDG de Vestar.

Huish est l’activité leader en matière de marques de distributeur aux Etats-Unis et les marques d’Unilever figurent parmi les plus célèbres dans l’industrie. Réunis sous le nom Sun Products Corporation, ces activités seront à même d’être compétitives dans tous les segments du marché, et Vestar se félicite de soutenir cette combinaison. De plus nous saluons l’arrivée de Neil au poste de PDG des deux sociétés fusionnées, accompagné par une équipe de direction talentueuse.

Mr DeFoe a déclaré, « je suis très heureux à l’idée de la fusion de ces deux grandes sociétés. En tant que membre du conseil d’administration de Huish, je sais apprécier à sa juste valeur l’activité que Dan Huish et son équipe ont su construire au cours des 30 dernières années.

Associer cette compagnie au fort héritage de l’activité d’Unilever créera l’un des groupes de produits les plus puissants sur le marché. Cela nous permettra de mieux répondre aux besoins des nos clients et consommateurs, tout en fournissant de réelles opportunités de carrière pour nos employés des différentes société.

J’ai toujours pensé que le fait d’apporter la force industrielle de notre société à une activité de marque bien établie serait une combinaison gagnante », a déclaré Mr.Huish. « Avec la création de Sun Products, ce rêve devient réalité et j’ai vraiment hâte de voir ce que ces deux grands groupes peuvent réaliser ensemble.

Sun Products Corporation conservera ses bureaux dans le conté de Fairfield, Connecticut, à Salt Lake City, dans l’Utah, à Toronto et au Canada. La société fusionnée possédera des usines de production à travers tout le pays avec notamment le site d’Unilever existant à Baltimore, dans le Maryland qui fait partie de cette transaction.

Mr DeFoe a été PDG des Produits Playtex, et ce jusqu’à son rachat en octobre 2007. Avant Playtex, Mr DeFoe a été PDG des produits Remington. Il a également occupé des postes de direction chez Clorox et Procter & Gamble.

Avant de rejoindre Huish en début d’année, Mr Lundstedt a occupé plusieurs postes de direction chez Honeywell International, et plus récemment il a occupé le poste de président du groupe « Consumer Product. Avant de rejoindre Honeywell en 1997, Mr Lundstedt a été PDG de Prestone Products Corp.

Mr Littlefield a rejoint Unilever en 1981 et fut nommé vice président et Directeur Général des activités de lessive nord américaines en 2006. Chez Unilever, il a été vice président senior du développement du service client en Amérique du Nord, et Directeur Général de l’activité spécialisée dans les soins corporels.

JPMorgan et Lehman Brothers ont conseillé Vestar Capital Partners et Huish Detergents. Avec GE Capital Markets, ils assurent le financement de la transaction.

A propos de Vestar :

Vestar Capital Partners est un fonds international de capital investissement de premier rang et compte 7 milliards de dollars d’actifs sous gestion. La société concentre ses investissements sur des entreprises situées aux Etats-Unis, en Europe et en Asie, dont la valeur se situe entre 100 millions et 2 milliards d’euros et opère dans 5 secteurs industriels clés : les services, les industries diversifiées, la santé, les médias/communication et les services financiers. Depuis 1988, date de la création du fonds, les investissements Vestar ont réalisé 65 opérations pour une valeur totale dépassant les 20 milliards de dollars.

A propos de Huish :

Huish Detergents fabrique des lessives et des produits d’entretien ménagers depuis 1976. Aujourd’hui la société est le plus gros fabriquant de produits détergents et d’assouplissants en Amérique du Nord. La société fabrique également la gamme Sun Line des produits détergents. Huish Detergents se concentre sur une efficacité maximum, de faibles coûts et la fabrication de haute qualité de tous ses produits détergents.

A propos d’Unilever :

Unilever est le géant multinational des biens de consommation. Il s’est fortement implanté dans plus de 100 pays à travers le monde. Son portefeuille d’action est constitué des marques les plus célèbres et les plus appréciées telles que 12 grandes marques représentant la valeur d’1 milliard d’euros, ainsi que de la direction générale dans de nombreux secteurs dans lesquels la société opère. Parmi les grandes marques constituant le portefeuille d’actions figurent : Knorr, Hellmann’s, Lipton, Country Crock, Flora/Becel et Bertolli, ainsi que Dove, Lux, Pond’s, Axe/Lynx et Sunsilk. Les grandes marques de lessive en dehors de l’Amérique du Nord incluent Omo, Persil, Ala, Skip et Surf.